Très en vogue chez les fournisseurs d'ETF, cette stratégie qui consiste notamment à minimiser le risque peut aussi être appliquée dans un OPCVM.
A quoi reconnaît-on une bonne idée ? Peut-être à son succès. Voilà pourquoi après l'univers des ETF, voici que le Minimum Variance se répand progressivement dans l'univers de la gestion collective. Dans le cadre de sa Sicav luxembourgeoise Amundi Funds, Amundi AM propose un compartiment dédié à cette nouvelle approche des marchés. Dénommé Equity Global Minimum Variance, le fonds vise à faire mieux que l'indice d'actions internationales MSCI World sur cinq ans tout en minimisant le risque lié à la volatilité.
Pour y parvenir, l'équipe de gestion utilisera des outils d'optimisation quantitative grâce auxquels chaque valeur du portefeuille sera pondérée en fonction de critères de volatilité et de corrélation. Cette approche sera complétée par un contrôle actif du risque qui devrait permettre d'éviter l'exposition trop importante à des facteurs présentant des risques de retournement à court terme.
Caractéristiques du fonds :
- Code Isin : LU0801842559 (la devise de référence est le dollar)
- Commission de souscription : 4,5 % maximum
- Commission de gestion annuelle : 1,30 %
- Commission de performance : 20 % de la performance cumulée au-delà de l'indice MSCI World
Mis en ligne le 30 novembre 2012
